财经观察丨共享单车高效免押金模式 走出了互联网信用体系建设阳关道

　　以共享单车为主力之一的互联网信用经济，正在加快中国信用社会市场化进程。近日，ofo小黄车公布推行信用免押金一周年的相关数据，其在一年来累计免押金近3000万人，为用户提供10亿次免押骑行，节省的押金超过40亿，可在余额宝里产生利息近1亿元。在社会信用体系和分享经济发展的宏观层面，ofo小黄车开启的大规模信用骑行潮推动我国征信建设进入第二阶段，加快信用城市建设进程18个月，并推动我国分享经济用户体量在2017年呈“指数级”爆发增长，体现出新业态对社会经济发展效率的带动作用。

　　据了解，目前国际上主流的个人征信分为政府主导型、市场主导型以及同业征信三种模式。现阶段我国主要是以央行个人征信中心为主的政府主导型，但市场化的苗头也已显露。随着中国经济快速增长，信用在市场经济中的重要性不断增大，社会信用体系的建设问题已成为当今社会最为热门的话题之一。2014年6月，国务院出台了《社会信用体系建设规划纲要（2014—2020年）》，明确到2020年，基本建成以信用信息资源共享为基础的覆盖全社会的征信系统。

　　2015年1月5日，人民银行公布首批市场化征信业务试点名单，以芝麻信用为首的8家机构开启了我国信用建设市场化进程。根据芝麻信用《全国城市信用免押服务报告》，自2015年1月推出到2017年3月的26个月间，芝麻信用在全国381个城市开启信用免押服务，累计用户达到2000万，包括酒店、房屋短租、租车、以及共享单车行业一些规模较小的企业等，为用户提供免押金额超过300亿，是我国信用建设市场化发展的主要增量。

　　这一发展势头在2017年3月迎来加速。3月16日，ofo与芝麻信用达成合作，陆续在全国25个城市推行信用免押金出行服务，到当年11月，芝麻信用用户超过4000万。在共享单车企业ofo的带动下，芝麻信用用户实现翻倍，用时仅8个月。专家认为，以目前我国市场化征信业务主要为芝麻信用来看，其发展规模反应当前我国信用建设的基本进程，ofo小黄车推动的信用骑行将中国信用城市建设进程加快了18个月。同时，ofo还在全国250所高校的400多万大学生中以身份认证免押金的形式推行“身份信用”理念，进一步普及了“信用”在我国高素质年轻人中的认知。

　　推动分享经济爆发性增长。日前，国家信息中心发布的《信用助力分享经济发展报告》指出，从2016年1月到2017 年 4 月，以免押金为代表的一系列信用服务促进分享经济迎来“指数级”增长。其中，ofo小黄车等共享单车企业通过信用免押金降低用户参与门槛，成为分享经济爆发的重要诱因，推动信用免押金成为分享经济新趋势。

　　报告显示， 2016 年中国分享经济市场交易额约为 34520 亿元，参与分享经济活动的人数超过 6 亿人。2016年1月到2017年4月，我国分享经济用户数月均增长 12.7%，日均用户活跃度增长了8.7倍。自2017年2月起，我国分享经济用户体量呈“指数级”爆发增长，2017年也成为我国分享经济爆发年。2017年3月，共享单车首次大规模接入信用服务，通过免押金降低用户参与门槛，这也成为分享经济爆发的重要诱因。而共享单车由于有效缓解城市最后一公里交通这个难题，也成为拉动整个分享经济的最大功臣。

　　降低信任成本，提升企业运营效率。除了信用社会体系和经济增长，ofo推行的信用骑行在降低信任成本，提升企业自身运营效率上也取得了显著成果。根据ofo“奇点”大数据系统采集的报修订单量数据，其在武汉和长沙开放信用免押金后，两座城市的报修订单量均出现明显下降，平均降幅在10%左右。其中长沙下降8%，武汉下降13%，显著降低了企业的运营成本。

　　综合性的信用机制还起到了有效的文明引导作用。例如，用户骑行后将个人物品遗落在车筐内的情况时有发生，此时用户可致电ofo客服热线请求帮助协调后几位骑行用户帮忙找回。据ofo小黄车统计，2017年初，遗落物品找回成功率平均约为5%，月均最高水平也未超过8%。目前，平均成功率已升至16%，月均最高水平已达20%。

　　实践证明，“信用免押”对用户起到了良好的信用准入和行为约束效果。一方面，ofo通过设立免押金门槛有效区分了潜在用户的信用度，显著降低了单车企业向用户授信时的风险。另一方面，引入芝麻信用分这种全域信用平台，使得用户重视用车行为可能对自身其他信用活动产生广泛性影响，约束效果明显强于单纯的现金押金。根据统计，“信用免押”用户用车行为整体上保持较高诚信度，车辆损坏率低于全部用户平均水平。

　　免押效率，中国社会发展的新指数。当前，互联网信用已成为中国信用体系建设的重要组成部分。根据易观《中国个人征信市场专题研究报告》，互联网征信主要适用于三大领域：共享租赁、金融和电商。此前，淘宝通过构建平台支付担保的信用交易模式，打破电商经济中客户与商家的陌生壁垒，实现爆发式增长。在美国，共享住宿巨头Airbnb通过添加社交关系链构建信用评价和参考体系，使得这家成立三年来一直囿于小众的公司在推出信用机制的2011年增长了800%。

　　截至2017年底，芝麻信用已经累计为4150万用户免押金超过400亿。也就是说，仅ofo一家企业就占到芝麻信用各行业免押金用户数的超70%。业内人士认为，以ofo小黄车为首的众多企业，正在通过互联网信用免押金的模式提升社会经济发展速度和商业运转效率，其所体现的“免押效率”正在成为中国社会发展的新指数。

　　而共享单车也推动信用免押金成为分享经济的新趋势。“信用的乘数效应得到充分体现。”国家信息中心分享经济研究中心副主任于凤霞表示。“信用是城市发展的新引擎，也是新经济发展的引擎”，芝麻信用总经理胡滔认为，“未来10年，中国的城市都将成为信用城市，“信用+”是下一个10年最大的红利。”

　　当前，不同领域的企业都在加紧建设信用体系，而信用数据的打通和共享，将进一步提升全社会的文明程度和信用体系的完备性，成为新经济的出现和发展创造了良好的社会和制度环境。ofo 联合创始人于信表示，共享单车是分享经济的典型业态，也是中国互联网信用体系建设的推动者。作为行业领军企业之一，ofo会继续以积极开放心态推动传统信用向互联网信用升级，做分享经济背景下信用建设的破局者。